北向资金一向是市场关注的焦点。东方财富Choice数据显示,今年前9个月北向资金持续净流入规模创历史新高,合计金额超2900亿元,其中4月和5月单月净流入规模超500亿元。那么今年9月、今年三季度和今年前9个月北向资金的持仓分别有哪些变化呢?
国庆长假前,A股各类“茅”纷纷异动,贵州茅台甚至罕见走出涨停,而海天味业、五粮液、泸州老窖、牧原股份、通策医疗等老白马走出连续反弹行情。
而这与北向资金不无关系。东方财富Choice数据显示,今年9月以来北向资金增持贵州茅台、宁德时代、迈瑞医疗、药明康德、中国中免等核心资产。
其中北向资金持有贵州茅台、宁德时代的市值增加额超百亿;迈瑞医疗、药明康德、长江电力、中国中免、美的集团等个股市值增加额超50亿元。
对于北向资金的动向,国信证券表示,从持仓占比的变化角度看,9月份外资加仓食品饮料、医药生物和公用事业等行业,减仓机械设备、电子和有色金属等行业。集中度上看,9月份行业、个股集中度均有所回升。
国信证券认为此前一系列事件冲击影响最大的时刻已经过去, 9月份A股市场也有所企稳,各大主要指数普遍收涨,在这样背景下外资流入流出波动大幅降低,开始缓慢净流入。往后看一方面是目前A股市场在盈利好、估值低的组合下仍然具备非常高的投资性价比。另一方面是当前外资对A股配置比例依然处于明显的低配状态,因此长期来看外资持续净流入依然大有空间。
今年三季度:电力+高景气
而从今年三季度看,除了传统大消费,北向资金还增持了国电南瑞、长江电力等电力股,持股市值分别增加108亿元和56亿元。
此外新能源车、光伏两大高景气赛道也是北向资金重点关注的对象,其中宁德时代、比亚迪持股市值分别增加49亿元和34亿元;隆基股份和阳光电源持股市值分别增加37亿元和35亿元。
今年前9个月:高景气+医疗
而从今年前9个月看,新能源车、光伏、芯片等高景气赛道龙头股是北向资金重点增持的对象。
其中宁德时代持股市值增加超400亿元,隆基股份超250亿元,阳光电源、恩捷股份、先导智能均超100亿元。
除了高景气赛道,北向资金也不忘布局医药、金融等领域的个别景气度不错细分赛道龙头。比如CRO龙头药明康德、医疗器械龙头迈瑞医疗,零售行龙头招商银行等。
国际资本对中国资产认可度进一步提高
招商证券认为,从对海外机构的侦查来看,国际投资者对中国资产的认可度和关注度进一步上升,抖客网,中长期投资意愿进一步增强。第一,人民币国际化是中国资产被国际投资者接受的重要依托。第二,外部环境加剧低利率环境,进一步使得长期投资者青睐新兴市场,中国市场吸引力上升。
川财证券首席经济学家、研究所所长陈雳表示,“境外资本持续涌入中国市场,源于中国资本市场对外开放步伐不断加快。在行业准入放开叠加资本双向流动加快的背景下,外资机构布局中国市场进程将进一步提速。”
国信证券研报称,虽然此前外资流入流出波动放大,但目前A股市场在盈利好、估值低的组合下仍具备非常高的投资性价比。同时非常重要的一点是,当前外资对A股配置比例依然处于低配状态,长期来看外资持续净流入依然存有空间。
高盛:2021年外资持有A股比例有望创历史新高
高盛首席中国股票策略师刘劲津表示,“2021年外资持有A股比例有望创历史新高,北向资金今年以来买入较为强劲,受到市场持续关注,但海外公募基金对中国股票的配置处于历史低位。”
刘劲津认为,放眼于市场周期,中国股市正处于企业盈利主导的增长期,预计企业盈利将在今明两年分别增长23%和15%,并推动指数继续上行。宏观模型预计中国股票市盈率将在2021年年底到达15.8倍。
从行业配置角度来看,刘劲津表示,成长型股票自五月中旬起重新跑赢价值型股票,但投资者下半年应均衡配置成长型、价值型股票。具体而言,高盛看好传媒及零售等长期增长的板块,建议关注以交通运输及能源为代表的部分周期性板块。此外,消费板块迎来复苏,餐饮、旅游等行业成长空间较高。预计宏观政策将在下半年逐步宽松,基建板块也将迎来成长空间。
原标题:【重回大白马!狂砸190亿 北向资金抄底茅台】 内容摘要:北向资金一向是市场关注的焦点。 东方财富 Choice数据 显示,今年前9个月北向资金持续 净流入 规模创历史新高,合计金额超2900亿元,其中4月和5月单月净流入规模超500亿元。那么今年9月、 ... 文章网址:https://www.doukela.com/jc/20763.html; 免责声明:抖客网转载此文目的在于传递更多信息,不代表本网的观点和立场。文章内容仅供参考,不构成投资建议。如果您发现网站上有侵犯您的知识产权的作品,请与我们取得联系,我们会及时修改或删除。 |